繼聯(lián)合光電IPO后，國內永新光學股份有限公司也計劃IPO了。
4月4日，寧波永新光學股份有限公司（以下簡稱“永新光學”）在證監(jiān)會上披露招股說明說，公司擬在上交所公開發(fā)行不超過2100萬股，發(fā)行后總股本不超過8400萬股，本次IPO計劃募集資金6.02億元。
據(jù)了解，永新光學專注于光學顯微鏡、光學元件組件和其他光學產品的研發(fā)、生產和銷售，主要產品包括生物顯微鏡及工業(yè)顯微鏡、條碼掃描儀鏡頭、平面光學元件、專業(yè)成像光學鏡片及鏡頭。
其產品主要出口到歐美、日本、新加坡等國家和地區(qū)，并擁有“江南”、“NEXCOPE”、“NOVEL”等自主品牌，是國內光學領域的知名企業(yè)之一。
去年實現(xiàn)凈利潤1.07億元 光學元組件業(yè)務逐年攀升
永新光學的招股說明書內容顯示，去年全年收入5.14億元，同比增長22.09%；實現(xiàn)凈利潤1.07億元，同比增加24.42%。
而導致其業(yè)績增長的原因自然和其主營業(yè)務相關。查閱發(fā)現(xiàn)，永新光學的主營業(yè)務主要分為顯微鏡系列和光學元件組件系列，其中光學元件組件系列主要分為條碼掃描儀鏡頭、平面光學元件、專業(yè)成像光學部組件及其他產品。
根據(jù)報告內容獲悉，2017年永新光學顯微鏡系列實現(xiàn)營收2.22億元，同比增長10.45%；光學元件組件系列實現(xiàn)營收2.78億元，同比增長35.61%；其他業(yè)務收入實現(xiàn)營收0.14億元，同比下滑7.1%（其他業(yè)務的收入主要包括出租房屋建筑物收取的租金、代理尼康產品銷售收取的傭金及提供加工服務收取的加工費等，占營收比例較?。?/div>
由此可以看出，永新光學業(yè)績增長的主要原因是其顯微鏡系列、光學元件組件系列產品這兩大主營業(yè)務的良好業(yè)績表現(xiàn)所致。
事實上，永新光學自成立以來一直以顯微鏡業(yè)務為核心業(yè)務，其顯微鏡業(yè)務的戰(zhàn)略定位為“基于品質提升的跟隨式成本領先戰(zhàn)略”即利用公司自身的技術和制造能力以及成本優(yōu)勢，采用跟隨式的“引進、吸收、消化、創(chuàng)新”的二次創(chuàng)新戰(zhàn)略實現(xiàn)對蔡司、徠卡顯微系統(tǒng)、奧林巴斯、尼康這四大全球領先的顯微鏡廠商中、高端產品的突破和市場滲透。
既在歐美市場、東歐市場、第三世界國 家等新興市場上快速擴大市場份額，又對國內市場的高端產品進行國產化替代， 從而最終實現(xiàn)公司在顯微鏡產業(yè)領域的突破式增長。
不過，通過上述業(yè)務收入表格可以看出，在收入總額上升的情況下，永新光學產品結構有一定的變化，其顯微鏡產品銷售占比逐年下降，由2015年度的51.77%下降至2017年度的44.44%，光學元件組件產品銷售占比逐年上升，由2015年度的48.23%上升至2017年度的55.56%。
值得一提的是，永新光學的光學元件組件系列產品毛利率頗高，其條碼掃描儀鏡頭、平面光學元件、專業(yè)成像光學部組件及其他產品類型的毛利率分別高達49.22%、48.06%、44.03%、57.13%。
其中，永新光學的專業(yè)成像光學部組件的毛利率增長最為迅猛，從2015年的18.20%上升至2017年的44.03%，增長25.83個百分點。
永新光學專業(yè)成像光學部組件的毛利率為何增長如此迅速？對于這一原因，永新光學在報告中透露，主要因為公司調整專業(yè)成像光學部組件產品的結構，減少部分低毛利率產品的產量、銷量，著重發(fā)展附加值較高的毛利率產品所致。
報告期內，永新光學一方面不斷豐富專業(yè)成像鏡頭產品種類，由原來主要生產應用于普通投影機光源的簡單鏡片，調整為目前主要生產應用于高端相機、運動光學、醫(yī)療及科學儀器、激光投影儀等的高端鏡片及高端攝像、攝影鏡頭、車載鏡頭、醫(yī)療及科學儀器鏡頭等，其主要客戶包括徠卡相機、徠卡顯微系統(tǒng)、Blackmagic、Quanergy、科視（Christie）、德國蔡司（Zeiss）等；另一方面逐漸減少大批量低毛利品種的銷售，提高小批量高附加值高毛利產品的銷售占比。
本次IPO計劃募集資金6.02億元投入四個項目
永新光學在報告中直言，本次IPO計劃募集資金6.02億元，如本次公開發(fā)行募集資金不足，資金缺口由公司自籌解決。
根據(jù)報告內容顯示，經發(fā)行人2016年度股東大會審議通過，發(fā)行人本次擬向社會公開發(fā)行人民幣普通股不超過2100萬股，占發(fā)行后總股本的25%。本次募集資金扣除發(fā)行費用后，按輕重緩急順序投入四個項目。
這四個項目分別是光學顯微鏡擴產項目、功能性光學鏡頭及元件擴產項目、車載鏡頭生產項目、研發(fā)中心建設項目。
其中，光學顯微鏡擴產項目總投資額為1.16億元、功能性光學鏡頭及元件擴產項目計劃總投資額為1.99億元、車載鏡頭生產項目總投資額為2.22億元、研發(fā)中心建設項目計劃總投資額為0.65億元，四大項目建設期均為3年。
據(jù)了解，永新光學本次發(fā)行募集資金投向的建設項目已經完成備案和環(huán)評。
該公告顯示，本次發(fā)行募集資金投資項目完成建設并全部達產后，永新光學生產能力將大幅提高，產品性能將進一步提升，產品系列將進一步豐富，預計新增年產3萬臺科研、醫(yī)學級顯微鏡，1400萬件功能性光學鏡頭（其中條碼掃描儀鏡頭700萬件、專業(yè)成像光學鏡頭100萬件和光學平面元件600萬件），820萬個車載鏡頭（其中車載鏡頭前片200萬個、車載鏡頭620萬個），可有效解決公司現(xiàn)有的產能瓶頸。
永新光學在公告中透露，本次募集資金投資項目具備良好的盈利前景，項目全部達產后，永新光學每年可新增銷售收入8.17億元，新增利潤總額1.94億元，盈利水平將得到大幅提高。
01月07日 18:14
